ПИФ, пай и инвестиции

ПИФы это

ПИФы- паевые инвестиционные фонды. Инвестор, который вкладывает в ПИФ - пайщик.

Если вы доверяете управляющему вашим портфелем, получается, что вам практически ничего не нужно делать, кроме как выбрать портфель и получать доход.

Паевые инвестиционные фонды Казахстана - для вас, если

• Вы не хотите самостоятельно собирать инвестиционный портфель, разбираться в акциях, облигациях, ценах на нефть и золото

• У вас не достаточно средств, чтобы собрать полноценный портфель самому

Существуют портфели с разным уровнем риска. Например, в одном случае управляющий выбирает инвестировать в надёжные обеспеченные облигации, а в другом - в облигацию с плавающей номинальной стоимостью.

• Консервативные ПИФы - подойдут вам, если вы только начали инвестировать или планируете долгосрочное вложение с низким уровнем риска и не очень высоким доходом. Войти в такой фонд можно со $100

• Сбалансированные - подходят вам, если вы имеете некоторый опыт в инвестировании, и можете себе позволить стартовый капитал в $5000

• Спекулятивные высокодоходные ПИФы - это рискованные инвестиции для опытных инвесторов

Инвестиции в ПИФы

Инвестировать в паевые инвестиционные фонды относительно легко, потому что вложением занимаются управляющие, вы лишь вкладываете деньги.

Тем не менее, вы решаете кому вы доверяете свои деньги, какие паи вы хотите купить и во что вкладывать.

Как зарабатывают на ПИФ?

Стоимость вашего инвестиционного портфеля зависит от стоимости его составляющих. То есть, если акции строительных компаний составляют 50% портфеля и их цена выросла на 10%, цена вашего портфеля вырастет на 5%.

То есть, если вы купите пай такого инвестиционного фонда, когда акции строительных компаний недорогие, а потом они вырастут в цене, вы получите прибыль.

Обратите внимание, что точно таким же образом вы можете потерять деньги, если цена актива, составляющего основную часть портфеля упадёт.

Когда я получу выплату по ПИФ?

Порядок получения прибыли по каждому из инвестиционных фондов индивидуален и устанавливается инвестиционной компанией. Тем не менее, существует три типа ПИФов:

Типы инвестиционных фондов

• Открытые. Вы можете в любой момент вывести деньги вне зависимости от того принёс ли ваш пай прибыль

• Интервальные. Покупка паёв, получение прибыли или выход из фонда возможен только в конкретные дни заранее обозначенные управляющей компанией

• Закрытые. Стать инвестором в таком фонде можно только в определённый момент продажи паёв - когда формируется фонд. Затем, вы сможете вывести деньги только после окончания срока работы фонда.

Инвестиционные фонды и налоги

Если вы получили доход от инвестиции в ПИФ и управляющая компания находится на территории Казахстана, вы не должны платить налоги, тем не менее, вы обязаны задекларировать полученную сумму.

Доход, полученный при инвестировании в ПИФы облагается 10% налогом, если доход получен на территории другого государства.

Как выбрать подходящий пай?

Чтобы обеспечить себе доход от ПИФов, стоит рассмотреть для инвестирования несколько паёв в разных инвестиционных фондах. Таким образом, разнообразие стратегий управляющих компаний сыграет вам на руку.

Сегодня на рынке Казахстана основные управляющие компании предлагают вам выбрать из нескольких портфелей, которые управляются с разными стратегиями и представляют собой набор разных долговых инструментов.

В зависимости от ваших целей - долгосрочных или краткосрочных, вы можете выбрать тот или иной набор паёв.

Состав инвестиционного портфеля

• Облигации

• Акции

• Недвижимость (коммерческая, жила, элитная и т.д.)

• Природные ресурсы

• Драгоценные металлы

• Товары

• Индексы (портфель собран аналогично мировым фондовым индексам)

• Валюты

• Хэдж-фонды

• Комбинация различных типов активов

По названию портфеля вы можете понять, какой актив является основным. Консервативный портфель будет скорее всего опираться на надёжные долговые бумаги, например, на облигации, выпущенные правительством развитых стран.

А, например, индексный фонд - предложит вам набор активов и ценных бумаг на мировых фондовых индексах.

Портфели также бывают комбинированными - в них управляющая компания покупает несколько различных объектов для вложения.

Риски и достоинства ПИФов

Основным достоинством инвестиционных фондов является то, что вы можете выбрать уровень риска, на который хотите пойти, конечно, даже, с самым надёжным портфелем, риск потерять деньги всё равно остаётся.

Существует высокий, средний и низкий уровень риска при создании инвестиционного портфеля. При этом, доход тем выше, чем рискованнее портфель.

Особенностью паевых инвестиционных фондов является то, что они в большинстве своём валютные, поэтому, если тенге утверждается в цене, вы теряете деньги.

Плюсы



Относительно безопасный способ инвестиций


ПИФы дают возможность вкладывать деньги в валюту


Доход по ПИФам гораздо выше дохода от депозитов


Защита интересов вкладчиков





Минусы



Стратегия зависит от решения управляющего


Нельзя вывести деньги, когда вам захочется без штрафов


При укреплении тенге - ПИФы теряют в стоимости


Относительно низкая доходность

Несмотря на то, что ПИФы - инвестиции среднего риска, он всё равно есть. Помните, что на инвестициях можно потерять деньги, поэтому инвестируйте в разные продукты.

Паевые фонды и ЕНПФ

Если вы задаётесь вопросом, какой инвестиционный фонд Казахстана самый надёжный, то стоит сравнить условия, а также обратите внимание на такой факт: единый накопительный пенсионный фонд Казахстана (ЕНПФ) вкладывает часть пенсионных накоплений в паевые инвестиционные фонды.

На сайте ЕНПФ в открытом доступе можно найти список управляющих копаний, с которыми заключены договоры о доверительном управлении пенсионными накоплениями граждан Казахстана.

Этими компаниями являются

• АО "Halyk Global Markets"

• АО "Jysan Invest"

• АО "BCC Invest"

• АО "Сентрас Секьюритиз"

• АО "Halyk Financer"

Пенсионные активы вкладываются в акции и облигации компаний обладающих высокой надёжностью, в паи, имеющие оценку не ниже трёх звёзд, надёжную иностранную валюту, драгоценные металлы и хэдж-фонды.